近期疫情防控金融政策涉及ABS项目发行和存续期管理的具体措施梳理

针对近期的新型冠状病毒疫情，金融监管部门先后发布了一系列的疫情防控金融政策（以下简称“疫情防控金融政策”），其中涉及企业资产证券化项目发行和存续期管理的一些具体措施，本文对此进行了梳理。

截至2020年2月13日，涉及企业资产证券化发行和存续期管理的疫情防控金融政策主要包括：

（1）2020年1月27日，中国证监会办公厅发布《关于做好新型冠状病毒感染的肺炎疫情防控工作的通知》（证监办发〔2020〕9号）。

（2）2020年1月31日，中国人民银行、财政部、银保监会、证监会、外汇局联合发布《关于进一步强化金融支持防控新型冠状病毒感染肺炎疫情的通知》（银发〔2020〕29号，以下简称“《五部委疫情防控通知》”）。

（3）2020年2月1日，深圳证券交易所发布《关于全力支持上市公司等市场主体坚决打赢防控新型冠状病毒感染肺炎疫情阻击战的通知》（深证上〔2020〕67号，以下简称“《深交所疫情防控通知》”）。

（4）2020年2月2日，上海证券交易所发布《关于全力支持防控新型冠状病毒感染肺炎疫情相关监管业务安排的通知》（上证函[2020]202号，以下简称“《上交所疫情防控通知》”）。

（5）2020年2月5日，中国证监会公司债券监管部发布《关于延长公司债券许可批复时限支持防控新型冠状病毒感染肺炎疫情的通知》（以下简称“《证监会延长时限通知》”）。

（6）2020年2月8日，上海证券交易所债券业务中心公布《关于疫情防控期间债券业务安排有关事项的通知》（以下简称“《上交所疫情防控期间债券业务通知》”）。   

（7）2020年2月10日，深圳证券交易所固定收益部公布《疫情防控期间深市固定收益审核及发行业务相关问题解答》（以下简称“《深交所疫情防控期间固收业务问答》”）。   

上述疫情防控金融政策涉及企业资产证券化项目发行和存续期管理的具体措施如下：

一、通过非现场方式办理相关业务

（一）发行与审核业务暂缓相关时限计算
自2月1日起，上交所的项目暂缓计算资产支持证券的反馈意见回复时限和中止后触发终止时限，深交所的项目暂缓计算审核业务反馈意见回复时限、超期回复的中止时限和中止后触发终止时限，恢复计算时间将根据疫情防控情况另行通知。

四、建立疫情防控相关项目“绿色通道”
（一）“绿色通道”适用范围 

根据《五部委疫情防控通知》以及上交所、深交所的相关规定，适用于“绿色通道”的疫情防控相关企业资产证券化项目（以下简称“疫情防控相关项目”）主要是指以下三类：

1、募集资金主要用于疫情防控的项目

其中，对于募集资金用于疫情防控的比例尚未有明确规定。

关于疫情防控项目，上交所进一步明确包括疫情防控涉及的重点医疗物资和医药产品制造及采购、科研攻关、生活必需品支持、防疫相关基础设施建设、交通运输物流、公用事业服务等；深交所进一步明确包括重点医疗物资和医药产品的研发、生产、采购和运输，医疗设施的建设、运维，供应疫情较重地区的生活必需品的生产、采购和运输，防疫相关的基础设施建设、交通物流运输、公用事业服务，以及偿还因前述用途发生的相关贷款等。

2、疫情较重地区的金融机构和企业发行的项目

上交所规定以注册地或实际经营地作为“疫情较重地区的企业”的识别标准；深交所“疫情较重地区企业”除注册地、实际经营地标准外，还包括主要子公司位于湖北等疫情严重地区的企业，以及募集资金专项用于前述区域内的子公司生产经营的企业。

截至2月13日，除湖北外，其他“疫情较重地区”的范围尚未有明确规定。

3、受疫情影响较大行业的企业发行的项目      

除以上两类项目外，上交所债券业务中心、深交所固定收益部均提到受疫情影响较大的企业发行的项目，也适用于“绿色通道”，上交所明确此类企业包括批发和零售业，交通运输、仓储和邮政业，文化、体育和娱乐业，住宿和餐饮业等企业；深交所明确此类企业包括疫情防控期间存在到期固定收益产品的企业，以及批发和零售业，交通运输、仓储和邮政业，文化、体育和娱乐业，住宿和餐饮业等企业。